Pengaruh cash ratio, BI rate, dan inflasi terhadap return saham pada perusahaan LQ45 sektor perbankan periode 2020-2024

Rahayu, Eva Nur (2026) Pengaruh cash ratio, BI rate, dan inflasi terhadap return saham pada perusahaan LQ45 sektor perbankan periode 2020-2024. Sarjana thesis, UIN Sunan Gunung Djati Bandung.

Preview	Text (COVER) COVER.pdf Download (35kB) | Preview
Preview	Text (ABSTRAK) ABSTRAK.pdf Download (165kB) | Preview
Preview	Text (LEMBAR PERNYATAAN) SK Bebas Plagiarisme Eva Nur Rahayu (1).pdf Download (337kB) | Preview
Preview	Text (DAFTAR ISI) DAFTAR ISI.pdf Download (126kB) | Preview
Preview	Text (BAB I) BAB I.pdf Download (295kB) | Preview
	Text (BAB II) BAB II.pdf Restricted to Registered users only Download (349kB)
	Text (BAB III) BAB III.pdf Restricted to Registered users only Download (338kB)
	Text (BAB IV) BAB IV.pdf Restricted to Registered users only Download (294kB)
	Text (BAB V) BAB V.pdf Restricted to Registered users only Download (175kB)
	Text (DAFTAR PUSTAKA) DAFTAR PUSTAKA.pdf Restricted to Registered users only Download (303kB)
	Text (LAMPIRAN) LAMPIRAN.pdf Restricted to Repository staff only Download (605kB)

Abstract

Penelitian ini memiliki tujuan untuk mengetahui pengaruh dari Cash Ratio, BI Rate, dan Inflasi terhadap Return Saham pada Perusahaan LQ45 di sektor perbankan dalam rentang waktu 2020–2024. Dasar pemikiran di balik studi ini adalah adanya perubahan fluktuatif dalam kondisi makroekonomi serta pergeseran tingkat likuiditas yang dimiliki oleh perusahaan-perusahaan perbankan, yang diduga memengaruhi pergerakan return saham. Variabel bebas yang dianalisis dalam studi ini mencakup Cash Ratio, BI Rate, serta Inflasi, sementara variabel terikatnya adalah Return Saham. Metodologi yang diterapkan dalam penelitian ini adalah metode kuantitatif dengan pendekatan asosiatif. Data yang digunakan adalah data sekunder yang diambil dari laporan keuangan perusahaan-perusahaan, informasi dari Bank Indonesia, Badan Pusat Statistik, dan Bursa Efek Indonesia. Proses analisis datanya melibatkan regresi data panel dengan bantuan perangkat lunak EViews 12. Sampel yang dianalisis terdiri dari 7 perusahaan dalam sektor perbankan yang termasuk dalam indeks LQ45 selama periode 2020–2024, sehingga menghasilkan total 35 pengamatan. Model regresi yang dipilih berdasarkan uji estimasi adalah Common Effect Model (CEM). Hasil penelitian mengindikasikan bahwa secara parsial, Cash Ratio tidak memberikan pengaruh yang signifikan terhadap Return Saham dengan nilai signifikansi mencapai 0,632 (> 0,05), meskipun terdapat hubungan positif yang terlihat dengan koefisien regresi di angka 0,472619. BI Rate juga menunjukkan tidak berpengaruh signifikan terhadap Return Saham dengan nilai signifikansi sebesar 0,230 (> 0,05) dan koefisien regresi yang negatif dengan nilai -63,15215. Selain itu, Inflasi tidak menunjukkan pengaruh yang signifikan terhadap Return Saham dengan nilai signifikansi 0,769 (> 0,05) dan memiliki koefisien regresi negatif sebesar -11,41574. Dalam analisis simultan, Cash Ratio, BI Rate, dan Inflasi tidak menunjukkan pengaruh signifikan terhadap Return Saham dengan nilai Prob (F-statistic) sebesar 0,526 (> 0,05). Nilai koefisien determinasi (R²) di angka 0,068 menunjukkan bahwa ketiga variabel tersebut hanya mampu menjelaskan 6,8% dari variasi Return Saham, sedangkan sisanya dipengaruhi oleh faktor-faktor lain di luar konteks penelitian ini.

Actions (login required)

View Item