Analisis perbandingan risiko saham, risiko kurs valas terhadap volume syariah sektor infrastruktur, utilitas dan transportasi periode 2015-2020

Aziz, Malik Akbar Abdul (2020) Analisis perbandingan risiko saham, risiko kurs valas terhadap volume syariah sektor infrastruktur, utilitas dan transportasi periode 2015-2020. Masters thesis, UIN Sunan Gunung Djati Bandung.

Preview	Text (COVER) 1_cover.pdf Download (150kB) | Preview
Preview	Text (ABSTRAK) 2_abstrak.pdf Download (338kB) | Preview
Preview	Text (DAFTAR ISI) 3_daftarisi.pdf Download (409kB) | Preview
Preview	Text (BAB I) 4_bab1.pdf Download (769kB) | Preview
	Text (BAB II) 5_bab2.pdf Restricted to Registered users only Download (1MB) | Request a copy
	Text (BAB III) 6_bab3.pdf Restricted to Registered users only Download (804kB) | Request a copy
	Text (BAB IV) 7_bab4.pdf Restricted to Registered users only Download (1MB) | Request a copy
	Text (BAB V) 8_bab5.pdf Restricted to Registered users only Download (148kB) | Request a copy
	Text (DAFTAR PUSTAKA) 9_daftarpustaka.pdf Restricted to Registered users only Download (365kB) | Request a copy

Abstract

Pasar modal sektor Infrastruktur, Utilitas dan Transportasi merupak pasar saham yang menjanjikan jika di tinjau pada Bursa Efek Indonesia Periode 2016-2019 saham sektor tersebut berada pada level tertinggi karena pemerintah indonesia dalam RPJMnya sangat membutuhkan dana dalam pembangunan yang sudah barang tentu banyak investor yang meminati untuk memanankan modal pada saham sub sektor tersbut, penelitian ini bertujuan utuk memberikan gambaran dari risiko saham menggunakan alat analisis yaitu salah satunya menggunakan Value at Risk – GARCH dengan metode Variance-Covariance untuk mendapatkan deviasi satandar yang digunakan untuk meramalkan serta menganalisis risiko saham sektor infrastruktur, utilitas dan transportasi dan kurs valas yang setelahnya dilakukan uji pengaruh terhadap portofolio volume sahamnya menggunakan regresi liner berghanda, pada uji likelihood ratio untuk anlisis risikonya didapatkan hasil akurat untuk portofolio saham sektor infrastruktur, utilitas dan transportasi untuk 1 hari kedepan dan 7 hari kedepan sedangkan untuk kurs valas USD/IDR hanya untuk satu hari kedepan sehingga keakuratan dalam menganlisis resiko menggunkan VaR-GARCH adalah untuk saham. Selain itu ketika hasil dari VaR-GARCH kedua variabel tersebut diuji pengaruhnya terhadap Portofolio volume saham sektor infrastruktur, utilitas dan transportasi kedua variabel independent tersebut berpengaruh positif signifikan terhadap dependent dari hasil rerata resiko. The capital market in the Infrastructure, Utilities and Transportation sector is a promising stock market when reviewed at the Indonesia Stock Exchange for the 2016-2019 period, the shares of this sector are at the highest level because the Indonesian government in its RPJM really needs funds in development which of course many investors are interested in Placing capital in the shares of this sub-sector, this study aims to provide an overview of stock risk using analysis tools, one of which is using the Value at Risk - GARCH with the Variance-Covariance method to obtain the standard deviation used to predict and analyze stock risks in the infrastructure, utility sectors. and transportation and foreign exchange rates after which the impact test on the share volume portfolio is carried out using the homepage liner regression, the likelihood ratio test for risk analysis shows accurate results for stock portfolios in the infrastructure, utility and transportation sectors. for the next 1 day and 7 days ahead while for the USD / IDR foreign exchange rate it is only for one day ahead so that the accuracy in analyzing the risks using VaR-GARCH is for stocks. In addition, when the results of the VaR-GARCH of the two variables are tested for their effect on the portfolio of stock volume in the infrastructure, utility and transportation sectors, the two independent variables have a significant positive effect on the dependent results of the average risk. تحليل المخاطر هو تقييم للسياسات لتقليل الخسائر في الأنظمة المالية المختلفة بما في ذلك نمذجة يعد سوق رأس المال في قطاع البنية التحتية والمرافق والنقل سوقًا واعدًا للأوراق المالية عند مراجعته في بورصة إندونيسيا للفترة 2016-2019 ، وتكون حصص هذا القطاع في أعلى مستوى لأن الحكومة الإندونيسية في RPJM تحتاج حقًا إلى أموال في التطوير والتي بالطبع يهتم بها العديد من المستثمرين تهدف هذه الدراسة ، التي تضع رأس المال في أسهم هذا القطاع الفرعي ، إلى تقديم نظرة عامة على مخاطر الأسهم باستخدام أدوات التحليل ، أحدها يستخدم القيمة المعرضة للخطر - GARCH مع طريقة Variance-Covariance للحصول على الانحراف المعياري المستخدم للتنبؤ وتحليل مخاطر الأسهم في البنية التحتية وقطاعات المرافق. وأسعار النقل والعملات الأجنبية التي يتم بعدها إجراء اختبار التأثير على محفظة حجم الأسهم باستخدام الانحدار الخطي للصفحة الرئيسية ، ويظهر اختبار نسبة الاحتمالية لتحليل المخاطر نتائج دقيقة لمحافظ الأسهم في قطاعات البنية التحتية والمرافق والنقل. بالنسبة لليوم الأول والسبع أيام القادمة ، بينما بالنسبة لسعر صرف الدولار الأمريكي / IDR ، يكون ذلك ليوم واحد فقط ، لذا فإن الدقة في تحليل المخاطر باستخدام VaR-GARCH هي للأسهم. بالإضافة إلى ذلك ، عندما يتم اختبار نتائج VaR-GARCH للمتغيرين لتأثيرهما على محفظة حجم المخزون في قطاعات البنية التحتية والمرافق والنقل ، يكون للمتغيرين المستقلين تأثير إيجابي كبير على النتائج التابعة لمتوسط المخاطر.

Actions (login required)

View Item